В регионах России расширяются возможности инвестплатформ
В октябре на свердловской инвестплатформе "ВДело" прошла первая сделка с использованием цифровых финансовых активов (ЦФА) - 200 ЦФА номиналом по 50 тысяч рублей забронировали за 30 минут после анонсирования выпуска. Как рассказали в Свердловском областном фонде поддержки предпринимательства (СОФПП), для краудлендинга (частных коллективных инвестиций в бизнес) это событие -прецедент. Эмитентом выступила энергосервисная компания, объем привлекаемых ею средств - 10 миллионов рублей. Срок обращения ЦФА - 180 дней, ставка - 17 процентов годовых, причем инвесторы получили инструмент с возможностью вторичного обращения, то есть могут перепродать актив и досрочно выйти из проекта.
Напомним: сделки с ЦФА в России стали возможны после принятия ФЗ N 259 "О цифровых финансовых активах, цифровой валюте...". Первые эмиссии на блокчейн-платформах состоялись летом 2022 года, но они были больше внутрицеховыми: факторинговые "дочки" банков выкупали их долги, сейчас же цифровые активы выпущены оператором инфосистемы, а проданы на инвестплатформе - такая модель в стране реализована впервые, отмечают эксперты.
Инвестплатформа существует с октября 2020 года, в ее создании участвовал региональный институт развития. Он же предоставил систему скоринга заемщиков. Чтобы стать инвестором, надо авторизоваться через портал госуслуг. Через 5-10 минут придет подтверждение верификации. Неквалифицированные инвесторы имеют право "ссудить" до 600 тысяч рублей, профессиональные - до миллиарда. Стартовый капитал понизили с пяти до тысячи рублей в 2023 году, но не для того, чтобы переманить непрофессиональных игроков в эту нишу, а дать возможность тем, кто сомневается в краудлендинге, убедиться, что инструмент работает, объяснил основатель плафтормы "ВДело" Сергей Федореев.
Средняя доходность -от 18 до 24 процентов годовых, сроки кредитования - от 20 дней до 36 месяцев, сумма - от 50 тысяч до миллиарда. Одно из новшеств 2023 года - поручительство от Свердловского гарантийного фонда, это позволяет понизить ставку до 16 процентов, если запрашиваемая сумма не превышает пяти миллионов рублей. Первый проект с поручительством собрал 2,5 миллиона всего за полдня.
Изначально "ВДело" предлагала профинансировать только свердловский бизнес, в 2022-м у нее появился партнер из Тюмени, сегодня же там можно найти заемщиков из Уфы, Самары, Тулы, Москвы, Таганрога, Сочи, Новороссийска, Санкт-Петербурга. Всем нужны "короткие" деньги. Банки выдают кредиты по определенным алгоритмам, и не каждая бизнес-модель в них вписывается, отсрочка платежа у контрагента лимитирована объемом закупа, а средства лизинга напрямую нельзя направить на покрытие кассового разрыва. На площадке "ВДело" основной пул инвесторов - предприниматели, которые дают таким же предпринимателям деньги на развитие, но хотят иметь взамен часть прибыли. Они хорошо понимают все риски, не пугаются небольшой просрочки.
"Для оценки конкретного бизнес-плана наши сотрудники сами выезжают в разные города или привлекают экспертов на местах. Стараемся сотрудничать с компаниями и ИП, у которых хорошо развит личный бренд, уже сложилась деловая репутация и есть свой первоначальный круг инвесторов. Если проект крупный или нестандартный, организуем общение двух сторон по видео", - говорит Сергей Федореев.
Сегодня на платформе зарегистрировано 2890 активных инвесторов и 1020 заемщиков. Чаще всего за деньгами обращаются производственники, на втором месте - строительная сфера, на третьем - торговля и услуги. За три года привлечено 3,9 миллиарда рублей. По статистике, 81,4 процента средств идет на пополнение "оборотки", 13,5 процента - на "подушку безопасности" для подрядчиков по госконтрактам, 5,1 процента - на покупку коммерческой недвижимости.
Всего на площадке "ВДело" было рассмотрено более 2,8 тысячи проектов. Рекорд побил бизнесмен, который заявил сбор на покупку земли под строительство коттеджного поселка в предгорьях Кавказа рядом с будущим всесезонным курортом "Лагонаки" - за день его прокредитовали на 70 миллионов рублей. Только в августе 2023 года инвестплатформа поддержала 61 проект, в сентябре - 76, при этом 38 компаний полностью рассчитались по своим обязательствам. Есть среди заемщиков и "многоразрядники". Допустим, фабрика "Шесть вкусов" трижды привлекала средства на расширение линейки колбасных изделий и деликатесов, клуб "Брайс" прибегал к заимствованию дважды, чтобы развивать детскую школу фигурного катания в Москве, а компания "Лига" получила целых восемь займов, в том числе на создание интерактивных трибун для педуниверситета на Алтае.
По данным ЦБ, рынок краудфандинга является одним из самых быстрорастущих. Его объем в России в прошлом году достиг 20,4 миллиарда рублей, что на 48 процентов больше, чем в 2021-м. На конец 2022-го в реестре операторов инвестплатформ находилось 64 организации с 60,5 тысячи зарегистрированных заемщиков, 53 площадки предлагали услуги краудлендинга. Обороты в этом сегменте составили 12,8 миллиарда рублей, причем 75,3 процента от этой суммы пришлось на три крупнейших ресурса. Львиная доля активных заемщиков - малый и средний бизнес.
С учетом того, что 27 октября ключевую ставку подняли до 15 процентов, и банковские кредиты подорожали, популярность альтернативного финансирования будет расти в ближайшее время, прогнозирует Федореев. На инвестплатформе "ВДело" уже видят приток заемщиков: ставки сопоставимы, а порой даже ниже, чем в банках, потому что частный инвестор не так "жадничает".
"С приходом ЦФА сюда появился вторичный рынок долга, который снимет противоречие между желанием частных инвесторов вкладывать на короткий срок и запросом бизнеса, увеличит оборачиваемость средств, - говорит директор фонда содействия инвестициям Свердловской области Илья Сулла.