Задолженность банков перед регулятором в мае снизилась на 677 млрд руб., а с начала года - на 2,4 трлн руб. Доля средств ЦБ в пассивах банков уменьшилась до 9,5%.
Как отмечают аналитики, сокращению долга перед ЦБ способствует снижение рисков оттока средств клиентов, несмотря на то, что из-за курса регулятора на снижение ключевой ставки начали опускаться и ставки по депозитам. В мае максимальная ставка топ-10 банков по объему привлеченных депозитов снизилась на 154 базисных пункта, а в июне выросла на 15 б.п. По итогам третьей декады июня ее уровень находился на 11,49% (то есть фактически соответствовал ключевой ставке). "Учитывая, что ЦБ объявил о намерении замедлить темпы смягчения денежно-кредитной политики, вероятно, ставки по депозитам также замедлят темпы снижения во втором полугодии текущего года", - отмечают аналитики.
А вот динамика снижения ставок по кредитам пока отстает от темпов снижения ключевой ставки ЦБ. За первые пять месяцев этого года ключевая ставка ЦБ снизилась на 450 б.п., а ставки по кредитам юрлиц на срок до 1 года - на 380 б.п. Более того, ставки по кредитам на срок свыше 1 года в мае даже выросли на 58 б.п., отмечают аналитики. Это связано с тем, что банки закладывают в цену кредитов рост стоимости риска.
Кредиты физлиц до1 года также подорожали - ставки вернулись к уровню начала года. В высокую ставку банки закладывают компенсацию потерь по ранее выданным займам, которые перестали обслуживаться из-за ухудшения финансового положения заемщиков. В обзоре подчеркивается, что за 5 месяцев этого года объем предоставленных физлицам рублевых ипотечных кредитов сократился по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 41%.
Постепенное снижение стоимости ресурсов обеспечило улучшение финансовых результатов банковского сектора. Тем не менее, как отмечают аналитики, отдельные игроки продолжают генерировать убытки, что усиливает потребности в докапитализации и провоцирует слияния и поглощения (M&A). В конце июня акционеры Бинбанка заключили соглашение о покупке контрольного пакета акций (58,33%) МДМ-Банка, и число таких сделок будет расти. "Мы действительно ожидаем всплеска M&A-активности на рынке - фактически эти процессы уже происходят и, скорее всего, будут продолжаться как минимум до конца 2015 года, - считает заместитель директора группы "Рейтинги финансовых институтов" Standard&Poor's Ирина Велиева. - Потребности в капитале являются важной, но не единственной причиной слияний и поглощений в банковском секторе. Здесь совпало и несколько других факторов: многие собственники банков хотят выйти из бизнеса (поскольку не видят среднесрочных перспектив), цены на банковские активы продолжают оставаться достаточно низкими, а механизмы санации (предполагающие выделение средств банку-санатору) делают участие в сделках выгодным для многих банков".
При этом достаточность капитала банковского сектора, по словам Велиевой, по-прежнему находится под давлением, прежде всего из-за сохраняющейся потребности в создании дополнительных резервов. Как отмечается в обзоре, рост резервов банков за 5 месяцев этого года составил 469 млрд руб. (396 млрд руб. за аналогичный период прошлого года), при этом доля просроченной задолженности в корпоративном кредитном портфеле в мае выросла с 5,6% до 5,8%, а по розничным кредитам - с 7,1% до 7,4%. В абсолютном выражении с начала года просроченная задолженность по кредитам физлиц выросла на 125 млрд руб., а по портфелю кредитов юрлиц на 412 млрд руб. Рост просроченной задолженности происходит даже несмотря на продажу и списание проблемных долгов с баланса банков. Именно расходы на формирование резервов вместе с подорожавшим фондированием аналитики называют причинами ухудшения финансовых результатов банковского сектора.
"Эта проблема будет существовать еще в течение двух лет, пока банки будут решать проблемы с ростом проблемной задолженности, - отметил зампред правления Локо-Банка Андрей Люшин. - Она возникла из-за того, что банки во время кредитного бума выдавали средства всем желающим, а ставку на высококачественных заемщиков стали делать только в прошлом году. Регулятор сейчас вошел в положение банков, им делаются разные послабления, но нагрузка на капитал все равно будет существовать, и это приведет к тому, что наиболее слабые игроки уйдут с рынка".
В декабре ЦБ ввел регулятивные послабления, которые должны были облегчить банкам выполнение нормативов достаточности капитала. Повышение с 1 июля льготного курса по валютным операциям (с 39,38 до 45 руб. за долл.), по оценкам аналитиков, приведет к снижению норматива Н 1.0 на 30 б.п. Отмена моратория на отрицательную переоценку портфеля ценных бумаг также приведет к снижению норматива Н 1.0 на 30 б.п. На 1 мая 2015 года в целом по системе норматив Н 1.0 был равен 12,9%, и частичная отмена регуляторных послаблений, из-за которых будут потеряны 60 б.п., для системы не критична. Полная отмена с 1 октября антикризисных мер, используемых при расчете нормативов, может привести к снижению норматива Н1.0 в целом по системе до 11,4%. Глава Ассоциации региональных банков России Анатолий Аксаков ранее заявлял, что меры по снижению регуляторной нагрузки на банки надо было продлить на год: "Темпы экономики падают, финансовое положение заемщиков ухудшается. Список антикризисных мер ЦБ РФ в сфере банковского регулирования следует продлить на год и дать возможность банкам адаптироваться к этой ситуации".