Но здесь есть два нюанса. Первый - когда речь идет о планах на деньги, то здесь не подразумевается хранение наличных денег дома в тумбочке или под матрасом, а также электронный аналог такого подхода - просто держать деньги на банковском счете. Наши деньги ежесекундно съедаются инфляцией, поэтому стоят задачи с помощью инвестиций либо затормозить этот процесс (плохо), либо сыграть с инфляцией вничью (нейтрально), либо обогнать ее (хорошо). Чем больше мы стремимся обогнать инфляцию, тем большие риски на себя придется брать - от этого никуда не деться. Лучше не использовать один-единственный вариант инвестирования, а пользоваться сразу несколькими, чтобы они уравновешивали друг друга (если где-то убудет, то где-то прибудет). Это называется "диверсификация", она же принцип "не клади все яйца в одну корзину".
Второй нюанс - когда речь идет о вложениях, то подразумевается, что речь идет об инвестировании свободных денег, но уж точно не последних денег в кошельке / на счете. Сначала лучше накопить финансовую подушку безопасности: часто можно увидеть советы, что ее величина должна составлять несколько ежемесячных зарплат. Но при ее формировании лучше ориентироваться не на уровень ежемесячной зарплаты, а на уровень ежемесячных расходов: так будет вернее. Все, что сверх подушки, уже можно и куда-нибудь вложить. Куда?
Банковский вклад
Самый простой, привычный и удобный способ вложения свободных денег. В 2024-2025 годах из-за высокой ключевой ставки еще и довольно прибыльный: на пике ставки по вкладам уверенно приближались к 25% годовых. Встречались и до сих пор встречаются предложения и по 35%, но такие вклады обложены рядом дополнительных условий и размещаются на очень короткий срок. Кроме того, все депозиты застрахованы Агентством по страхованию вкладов, но максимум на 1,4 млн рублей по сумме всех счетов в одном банке.
В 2026 году вклады сохранят свою популярность за счет ряда преимуществ, рассказывают в пресс-службе маркетплейса "Финуслуги". "Но стоит учесть, что чаще всего по вкладам, которые предусматривают пополнение, ставки ниже, чем по непополняемым. Однако пополняемые вклады позволяют зафиксировать доходность на длительный срок для будущих внесений средств на счет. Краткосрочные вклады предоставят возможность гибкого управления средствами, а также возможность переложить средства под другой процент или в другие активы. Долгосрочные вклады позволят зафиксировать ставку при размещении средств на более длительный срок", - отмечают в "Финуслугах". Правда, на горизонте нескольких лет банковский вклад - это просто способ плюс-минус выйти в ноль по инфляции: ни один банк не заинтересован в раздаче бесплатных денег на постоянной основе. Плюс у вклада нет гибкости: в случае досрочного расторжения теряются проценты, напоминает персональный брокер "БКС Мир инвестиций" Гусейн Рзаев.
Облигации
По сути аналог банковского вклада, только продвинутый. Покупая облигацию, вы также даете свои деньги в долг, только не банку, а государству (облигации федерального займа, ОФЗ) или компании, и не напрямую, а через биржу. В конце владения облигацией вернут ее номинальную стоимость, а также периодически будут приходить купоны - плата за пользование деньгами. В 2026 году потенциал роста инвестиций в облигации сохраняется, считают в "Финуслугах". "По мере снижения ставок в экономике стоимость таких бумаг растет, что дает возможность получения дополнительного дохода помимо выплаты купона. Продать облигации и вернуть вложенные средства с процентами можно раньше даты погашения, тогда как чтобы вернуть деньги со вклада без потери процентов, нужно ждать окончания срока договора с банком", - указывают там. Теоретически по ОФЗ доходность к концу 2026 года вместе с купонами может составить и 30%, по облигациям компаний первого эшелона - 16%, следует из оценки Рзаева. Появляются и риски: если ОФЗ максимально надежны, то корпоративные бумаги надо выбирать придирчиво, чтобы минимизировать риск дефолта компании.
Акции
В 2025 году они даже с дивидендами принесли низкую доходность: в основном все на фоне высокой ключевой ставки и бушующих геополитических страстей предпочитали тихую гавань в виде банковских вкладов. Если ключевая ставка ЦБ продолжит снижаться, а в геополитике дела окончательно пойдут на лад, то рынок акций в 2026 году может "выстрелить". По оценке Рзаева, потенциал - около 28% доходности вместе с дивидендами к концу 2026 года.
Но это и самый рисковый инструмент: на бирже никто ничего не гарантирует, стоимость акций может падать и взлетать, а дивиденды компании платить не обязаны. Какие бумаги, в какой момент и в каком количестве покупать, решает сам инвестор. "Многие компании и целые сектора находятся на грани рецессии. Мы отдаем предпочтение компаниям, которые в текущих непростых условиях способны показывать рост прибыли", - говорит аналитик "Цифра брокер" Иван Ефанов. По его оценке, перспективны компании, работающие на внутренний рынок. Инвестиционный стратег "ВТБ Мои Инвестиции" Станислав Клещев, напротив, выделяет акции компаний-экспортеров. "Сырьевые и экспортно ориентированные компании имеют потенциал роста - с одной стороны, благодаря возможному ослаблению рубля, с другой - на фоне ожидаемого восстановления фондового рынка", - считает он.
Еще один становящийся все более популярным способ вложения свободных денег - покупка золота. Именно золота, не золотых украшений. Речь может идти, например, о слитках, инвестиционных монетах, "бумажном" золоте на обезличенном металлическом счете (ОМС).
Золото - это самая традиционная защитная гавань во время экономических штормов. Его ценность подтверждается веками, это одна из первых вещей, которую мы представляем даже чисто визуально, когда говорим о деньгах.
Уходящий 2025 год во многом оказался "золотым годом". В него активно начали вкладываться и крупные инвестиционные банки, и центральные банки многих стран, и обычные люди по всему миру (в России физлица тоже покупают приличные объемы). Чем больше спрос на любой актив, тем дороже он становится. Так случилось и с золотом. Цена тройской унции в декабре побила исторический рекорд, перевалив за 4400 долларов. Меньше чем за год цены на металл выросли более чем на 60%. Все устремились покупать золото из-за нестабильности в мировой экономике, геополитике, а также из-за снижения доверия к доллару как к основе мировой финансовой системы.
Прогнозы от мировых инвестбанков по цене золота на 2026 год (здесь тоже риски: никто ничего не обещает, да это и невозможно в принципе) на данный момент позитивные. В Morgan Stanley ожидают цену золота 4500 долларов за тройскую унцию к середине 2026 года, J.P. Morgan прогнозирует среднюю цену выше 4600 долларов во втором квартале и свыше 5000 долларов в четвертом квартале, а Metals Focus допускает 5000 долларов к концу 2026 года.
Для покупки золота миллионером быть не надо. Один грамм золота в середине декабря стоил примерно 11 тыс. рублей. Однограммовые слитки бывают, их можно купить в банке. Естественно, будет наценка, а цена продажи, как и в пункте обмена валюты, будет ниже. Из минусов - слитки нельзя повреждать и вообще лучше не доставать из упаковки, иначе цена сильно упадет. Плюс остается вопрос безопасности: придется доплатить за банковскую ячейку или поставить дома сейф. Просто домашнее хранение в коробочке - на свой страх и риск. Все то же самое касается и покупки золотых инвестиционных монет.
На ОМС золото можно покупать и по 0,1 грамма, то есть инвестиции на данный момент начинаются примерно от 1,1 тыс. рублей. Но такой счет государством от потерь, как банковский, не застрахован.
Плюс золото не приносит прибыли в процентах: весь заработок за счет изменения мировой цены. Также если при продаже слитка владелец получил прибыль (продал дороже, чем купил), то полученный доход надо декларировать и платить 13%. Но есть и хорошие новости: если продавец владел золотым слитком более трех лет, то налог при продаже платить не нужно. Поэтому золото тоже лучше держать долго.